지역농협의 경영효율성 분석 : 전남의 지역농협을 중심으로 = (The) Management Efficiency Analysis of Primary Agricultural Cooperatives : the case of primary agricultural cooperatives in Chonnam province

국문 초록 (Abstract)

지역농협은 농업이 국민경제에서 차지하는 비중 감소와 함께 농업인구의 급격한 감소 및 노령화로 경영기반이 크게 위협받고 있으며, 농산물 시장개방과 자율화로 국내 대기업뿐만 아니라 외국의 전문 유통업체와 경쟁해야 하는 상황에 직면해 있다. 뿐만 아니라 급격한 상업농화로 농산물의 가격변동이 심화되어 농업소득이 불안정해 짐에 따라 농산물 가격 안정을 위한 지역농협의 역할이 중요시되고 있으며, 자본시장의 개방과 일반 금융기관의 규모 확대 등을 통한 경쟁력 강화 노력으로 지역농협 상호금융의 수익성 저하가 우려되는 등 경영여건도 급격하게 변화하고 있다. 이와 같은 경영환경 변화에 대응하기 위해서는 지역농협의 경영실태 분석을 위한 객관적·종합적인 경영성과 평가가 선행되어야 한다.
본 연구에서는 전남의 지역농협의 재무제표 및 지역농협 경영계수요람 (2000) 의 데이타를 이용하여 지역농협의 규모 및 입지유형 등 조합의 특성별로 경영효율성 분석과 재무분석을 실시한 후 시사점 도출과 경영계획 수립의 기본 방향을 제시하였다. 경영효율성 분석은 비모수적 선형계획모형인 DEA(Data Envelopment Analysis) 분석방법을 이용하였는데 이 분석방법은 효율성 측정치에 대한 통계적 유의성 여부를 판단할 수 없는 한계가 있으므로 Bootstrapping 통계기법을 적용하여 통계적 유의성 검정을 하였다.
또한 DEA 분석방법에 의해 측정된 기술효율성 값과 재무분석결과에서 나타난 수익성 지표(순이익)를 토대로 조합 특성별 효율성-수익성 Matrix 분석을 실시하였다. 효율성-수익성 Matrix 분석결과는 각 그룹에 속한 조합의 경영여건에 따른 효율성 및 수익성 제고를 위한 경영전략 수립 지표로 활용될 수 있다.
경영효율성 분석변수로는 지역농협이 종합농협 체제(다투입-다산출)임을 고려하여 투입물은 총직원수(정규직+비정규직)와 업무용부동산, 산출물은 경제사업 취급액, 대출금(평잔), 공제유효계약액을 선정하였다.
효율성 분석결과 전남 지역농협(169개 조합)의 기술효율성은 평균 81.0%(부트스트랩)로 19.0%의 투입물 측면의 비효율성이 존재하는 것으로 나타났으며, 조합의 규모, 입지유형, 합병 여부 등 특성에 따라 효율성의 차이가 존재하는 것으로 나타났다. 조합 특성별 효율성 분석결과 소규모 조합들의 기술효율성은 평균치보다 높지만 89.0%가 규모에 대한 보수 체증(Increasing Returns to Scale) 수준에 머물러 있으며, 입지유형별로는 산간형 조합의 79.5%와 평야형 조합의 54.5%가 규모에 대한 보수 체증(Increasing Returns to Scale) 수준에 머물러 있고, 기술효율성도 평균치보다 낮아 소규모-산간형 및 일부 평야형 조합들은 규모확대를 위한 경영전략이 필요한 것으로 나타났다. 또한 규모에 대한 보수가 체감 (Decreasing) 단계인 조합들 중에서 대규모 조합과 중규모-평야형 조합들은 기술효율성 제고가 경영계획 수립에서 우선적으로 검토되어야 하며, 특대규모-합병조합은 규모효율성이 낮으므로 현재의 시설과 규모에 맞는 사업의 다양화와 사업범위의 확대를 통해 규모효율성을 제고하여 이익을 극대화할 수 있는 방안을 모색해야 한다.
재무지표 분석결과 소규모-산간형 조합과 중규모-평야형 조합의 일부 그리고 읍소재-비합병 조합들은 규모가 영세하기 때문에 규모 확대를 통해 경영기반을 확고히 하는데 경영의 우선순위를 두어야 한다. 또한 대규모-도시형, 특대규모-읍소재-합병 조합들은 일정 수준의 조합규모를 유지하고 있으며, 수익성은 높으나 생산성이 낮으므로 내적 경영효율성 제고에 경영의 우선순위를 두어야 한다.
지역농협의 주요 특성에 따른 효율성과 수익성의 차이 여부를 확인하기 위하여 여섯 가지 가설에 대한 검정을 실시한 결과 <가설 1> 조합 규모별 차이 검정결과 수익성은 □=1% 수준에서 유의한 차이가 있으나 기술효율성의 차이는 통계적 유의성을 갖지 못하였다. 이는 조합 규모가 작더라도 효율적 경영을 통해 기술효율성은 달성할 수 있지만 규모가 영세하고 입지조건이 불리한 조합은 수익성을 높이는데는 한계가 있기 때문으로 분석된다.
<가설 2> 입지유형별 차이 검정결과 수익성은 □=1% 수준에서 유의한 차이가 있으며, 기술효율성은 □=10% 수준에서 유의한 차이가 있는 것으로 나타났다. 특히 도시형 조합은 기술효율성과 수익성이 다른 입지유형의 조합들과 유의한 차이가 있는 것으로 나타나 도시지역에 위치한 조합들은 입지에 따른 경영상의 이점을 누리고 있는 것으로 나타났다.
<가설 3> 합병여부별 차이 검정결과 수익성은 □=1% 수준에서 합병조합이 높으나 기술효율성은 유의한 차이는 없는 것으로 나타났다. 이는 합병에 따른 구조조정의 미완성으로 중복된 인력배치와 직원간의 화합문제 등이 해결되지 못하여 기술효율성이 낮은 것으로 분석된다.
<가설 4> 조합원 1인당 지도사업비 규모별 차이 검정결과 지도사업비 규모가 클수록 기술효율성과 수익성이 높은 것으로 나타났다. 즉, 효율성과 수익성이 높아야 보다 많은 지도사업 수행이 가능함을 보여주고 있다.
<가설 5> 준조합원 비중에 따른 검정결과 기술효율성은 유의한 차이를 보이지 않았으나 수익성은 □=1% 수준에서 준조합원 비중이 높은 조합이 높은 것으로 나타났다. 이는 준조합원 비중이 높은 조합일 수록 다른 사업에 비해 상대적으로 수익성이 높은 신용사업 규모가 준조합원 비중이 낮은 조합들에 비해 크고, 입지유형이 도시형에 가깝거나 대규모 조합의 가능성이 높기 때문으로 분석된다.
<가설 6> 정책금융 대출비중에 따른 검정결과 기술효율성은 정책금융 비중이 낮은 조합이 높은 조합에 비해 통계적으로 유의한 수준에서 높았으나 수익성은 유의한 차이를 보이지 않아 정책금융 대출 비중이 낮다고 해서 꼭 수익성 높은 조합은 아닌 것으로 나타났다.
효율성-수익성 Matrix의 각 그룹에 속한 조합들의 경영실태를 파악하기 위하여 기술효율성, 수익성 그리고 규모에 대한 보수(Returns to Scale) 지표를 활용하여 경영성과를 분석하였다. 결과 전남의 지역농협 중 경영성과가 높고 효율적인 조합 수는 17개에 불과하며, 부실조합이거나 성장가능성이 낮아 폐쇄하는 것이 바람직하다고 판단되는 조합은 75개 조합으로 전체의 44.3%에 이르는 것으로 나타났다. 또한 합병 등을 통해 규모화 할 경우 건실한 조합으로의 발전가능성이 있는 조합은 17개 조합(10.1%)으로 나타났으며, 효율성이나 수익성 제고를 통해 경영성과와 효율을 높일 수 있는 조합은 60개 조합(35.5%)인 것으로 분석되었다.
지역농협의 경영개선 필요성과 규모화에 대한 논의는 다양한 연구를 통해 수행되었으나 대부분의 연구들이 평균 개념의 경영개선 필요성과 방안 제시에 그쳤다. 본 연구는 지역농협의 규모, 입지유형, 합병여부 등 지역농협의 특성에 따라 효율성 분석과 재무분석을 실시한 후 그 결과를 토대로 개별 지역농협의 경영여건에 적합한 경영계획 및 경영전략 수립의 기본방향을 제시하였다. 따라서 본 연구의 분석결과는 개별 지역농협이 현재의 경영여건 하에서 적합하고 합리적인 경영계획을 수립하는데 기초자료로 활용될 수 있을 것으로 기대된다.

다국어 초록 (Multilingual Abstract)

The Primary Agricultural Cooperatives(PACs), multi-purpose entities, have largely threatened their management bases because of sharp decrease in the number of members and their aging followed by the fact that the portion of agricultural production has been shrunk in the national economy. They have laid in the difficult situation because they had to compete with foreign large distribution businesses as well as large domestic enterprises after the agricultural market has been opened and liberated. The PACs should have a key role for stabilizing the prices of agricultural products because agricultural income is very fluctuated by the rapid increase of commercialized and mixed farming. The management condition of the PACs' credit business is being rapidly changed by lowering profits of mutual finance because of high competitiveness from opening capital market and enlarging the size of other financial institutions.
Based on the analyses measuring comprehensive and objective management performance, this study is to strive for depicting a plan that the PACs can be continuously developed under the change of management environments through providing general directions for establishing management plans. Included are how to increase management efficiency, how to earn profit, and how to reach economics of scales based on the management conditions of each PAC.
I carried out various analyses such as management efficiency analyses and financial analysis based on the characteristics of the PACs. For the analyses, I used data about financial statements of PACs in Chonnam Province and Summery of Management Coefficient in PACs(2000). From the results of the analysis, I derived general directions of a desirable management plan. I applied the DEA(Data Envelopment Analysis) method, non-parametric linear planning model for analyzing management efficiency. However, this method has limitation being unable to judge whether there is statistical significance about efficient measured value or not. I used the statistical significance test through the Bootstrapping statistical technique.
I conducted the efficiency-profitability Matrix analysis on a basis of technical efficiency value measured by the DEA and profitability index(net income) presented on the result of financial analysis. The result of efficiency-profitability Matrix analysis was used as an index of management strategy for increasing management efficiency and profitability according to the situation of PACs belonging to each group.
For conducting the DEA, I selected data such as the real estate for business and the total personnel number including regular and irregular work as input variables and the volumes of economic business, lending, and effective contract volume of insurance as output variables.
According to the result of the efficiency analysis, the average technical efficiency of 169 PACs in Chonnam Province was eighty-one precent(bootstrapped) which represented that there was nineteen precent of inefficiency on the input side. There was difference in efficiency among the PACs according to the characteristics such as the size, location, and the merging status. The technical efficiency of small sized PACs was higher than the mean value of total one. However, eighty-nine precent of them were stayed in the production level of Increasing Returns to Scale. About eighty percent of the PACs located in the mountainous areas and about fifty-five percent in the plain areas were stayed in the production level of Increasing Returns to Scale. It shows that the small size PACs in the mountainous areas and a part of PACs in the plain areas need special management strategies for increasing their scales. Among the PACs included in the production level of Decreasing Returns to Scale, the large and the middle size PACs in the plain area need to be first of all examined for increasing the technical efficiency first of all in the establishment of management plan. The plan to maximize the profit has to focus on the variety of business adequate to present facilities, size, and the business range. Especially, the plan is required because very big merged PACs lie in the lower level of efficiency.
Based on the analysis of financial index, the small size PACs in the mountainous areas, the middle size PACs in the plain areas, and non-merged PACs in the urban areas should make them bigger size to increase profit.
Also, the large size PACs in the urban areas and vary big size PACs merged in Eup areas have maintained the proper level of production. The priority of management of these PACs should be placed on increasing internal management efficiency because their profitabilities are higher and productivities are lower.
The results of hypothesis test are followed. For the hypothesis one related to the size of PACs, the profitability had significant difference in the level of □=1%, but the difference in technical efficiency did not have statistical significance. Although the size of PACs is small, the technical efficiency can be accomplished via effective management. The small size PACs and the disadvantageous PACs in location have a limitation in increasing profitability.
For the hypothesis two related to locations, there were significant differences in profitability in the level of □=1%, and the technical efficiency has significant difference in the level of □=10%. In particular, the PACs in the urban areas had significant differences compared to ones in other locations in terms of technical efficiency. It shows that the PACs located in urban areas have geographical advantages.
For the hypothesis three related to the merging status, there were differences in profitability in the level of □=1%, but the technical efficiency had no significant difference because uncompleted personnel arrangements and disharmony among staffs existed.
For the hypothesis four related to the volume of guidance cost per member, the larger amount of guidance costs, the higher technical efficiency and profitability.
For the hypothesis five related to the portion of observer members, there were no significant differences in technical efficiency, but not in profitability in the level of □=1%.
For the hypothesis six related to the portion of policy funds in lending amount, there were significant differences in technical efficiency, but not in profitability.
For the efficiency-profitability matrix analysis, only seventeen PACs out of 169 PACS in Chonnam Province are high in profitability and efficiency. Seventy-five PACs may be shut down because of their insolvency and inefficiency. Seventeen PACs may need to merge to be sound the management of PACs. Other sixty PACs need to increase efficiency and/or profitability to make their management sound.
This study provided basic directions for establishing management plans and strategies adequate to the conditions of PACs. I expect that each PAC use this study to establish its reasonable management plan.

목차 (Table of Contents)

• (국문초록) = 1
• 제1장 서론 = 5
• 제1절 연구의 필요성 = 5
• 제2절 연구의 목적 = 7
• 제3절 연구 내용 = 7
• 제4절 연구방법 및 범위 = 8
• 제5절 선행연구 검토 = 9
• 제2장 지역농협 특성과 경영여건 변화 = 14
• 제1절 지역농협의 특성 = 14
• 제2절 지역농협 경영기반의 변화 = 20
• 제3절 지역농협 경영여건의 변화 = 26
• 제3장 효율성 측정의 이론적 고찰 = 39
• 제1절 효율성의 개념 = 39
• 제2절 전통적 효율성 측정 방법 = 52
• 제3절 DEA 분석의 이론적 모형 = 60
• 제4장 실증분석 설계 = 69
• 제1절 분석 절차 = 69
• 제2절 DEA 실증분석모형 = 71
• 제3절 효율성 값의 유의성 검정 = 76
• 제4절 분석 자료 = 80
• 제5절 가설 설정 = 84
• 제5장 실증분석 = 85
• 제1절 기초통계량 = 85
• 제2절 효율성 분석 = 89
• 제3절 주요 재무지표 분석 = 101
• 제4절 효율성-수익성 Matrix 분석 = 111
• 제5절 시사점 및 경영성과 제고방안 = 125
• 제6장 요약 및 결론 = 136
• <참고문헌> = 143
• (Abstract) = 153
• <부록> = 157