보고이익 기준점 달성이 가치관련성에 미치는 영향

지현미(Ji Hyun Mi) 한국국제회계학회 2010 국제회계연구 Vol.0 No.30

본 연구에서는 보고이익이 기준점을 달성했는지 여부를 판단할 때 두 가지 기준 즉, 단순한 이익 금액이 증가한 경우와 가중평균유통보통주식수를 반영하여 이익금액을 표준화시킨 주당순이익이 증가한 경우에 있어서 각 각 연차이익의 주가배수가 어떻게 나타나는지를 검증하고자 한다. 본 연구의 표본은 2006년부터 2008년까지 유가증권시장에 상장되어 있는 12월 결산 기업 중 금융업을 제외한 기업으로, 본 연구의 표본선정 기준을 충족하는 1,647개의 기업-연도 표본을 대상으로 실증 분석하였다. 실증분석 결과, 단순한 전기이익 금액 대비 당기이익 금액이 증가한 경우에 연차이익의 주가배수가 유의하게 크게 나타났다. 그러나 가중평균유통보통주식수를 반영하여 당기이익을 표준화한 주당순이익의 증가에 대해서는 연차이익의 주가배수가 유의하게 크지 않은 것으로 나타났다. 이는 당기이익의 금액적 증가여부에 관심을 보이는 대부분의 언론보도와 마찬가지로 자본시장 참여자들도 계산과정이 복잡한 주당순이익의 증가보다 단순한 당기이익의 금액적 증가를 연차이익 정보에 추가하여 주식가치에 반영한다는 것으로 해석할 수 있다. The importance attached to earnings figures, and the assumption that investors rely on simple heuristics suggest that reporting (1) positive earnings; (2) earnings greater than last year; as well as (3) earnings greater than the consensus analyst forecast will have positive valuation implications. Specially, Managers are more likely to avoid earnings decreases. Academic research has provided evidence that managers use a wide variety of techniques to meet benchmarks. When the benchmark beating is the last year earnings, there are two type earnings. One is the magnitude of annual earnings and another is Earnings Per Shares that is standardized by weighted average number of common stock outstanding. This paper examines whether the pricing multiples on annual earnings are affected (1) by the magnitude of annual earnings increases or not and (2) by the EPS increases or not relative to annual earnings increases. The samples consists of non-banking firms (1,647 firm-years) listed on the Korean Stock Exchange that report annual financial statements over 2006-2008. These results strengthen evidence of prior research that the increase of earnings enhances value relevance of earnings. This is true because we document that investors consider the magnitude of annual earnings increases or not, but not consider the EPS increases or not.

분기 이익정보가 연차이익의 가치관련성에 미치는 영향

지현미 ( Hyun Mi Ji ),백원선 ( Won Sun Paek ),박홍조 ( Hong Jo Park ) 한국회계학회 2007 회계학연구 Vol.32 No.3

본 연구에서는 분기이익의 질이 연차이익의 질에 추가하여 연차이익에 대한 주가배수에 영향을 미치는지를 검증하고, 연차이익 증가의 분기별 구성이 연차이익에 대한 주가배수에 미치는 영향을 실증분석 하였다. 본 연구의 표본은 2002년부터 2005년 사이에 유가증권시장에 상장된 기업 중 금융업에 속하지 않는 12월 결산법인(1,443개 기업-년)으로 구성되었다. 실증분석에 사용된 주요 변수로서 분기이익의 질은 연도별-분기별-산업별 수정 Jones 모형으로 추정된 유동재량발생액과 분기검토 여부로 측정하였다. 실증분석 결과에 의하면, 분기이익의 질이 높을수록 연차이익에 대한 주가배수에 긍정적인 영향을 미치는 것으로 나타났다. 또한 연차이익 증가의 분기별 구성의 경우에는 연차이익 증가액중에서 분기이익 증가액이 차지하는 비중이 4분기에 가장 큰 집단에서 연차이익에 대한 주가배수가 가장 크게 나타났다. 즉, 연차이익 증가액 대비 분기이익 증가액의 비중이 4분기에 가장 큰 기업이, 그 비중이 다른 분기에 가장 큰 기업에 비하여 연차이익에 대한 주가배수가 가장 큰 것으로 나타났다. 이러한 현상은 분기검토를 받은 기업의 경우 더욱 명확하게 나타났다. 본 연구의 결과는 주식시장 참여자들이 분기이익 정보를 연차이익 정보에 추가하여 주식가치 평가에 반영한다는 것을 보여준다. 또한 정보의 신뢰성에 대한 문제 제기에도 불구하고 분기이익 정보는 적시성 제고에 따른 가치관련성 향상이라는 의미 있는 경제적 효과를 유발한다는 것을 실증적으로 검증하였다는 데 본 연구의 의의가 있다. This study examines whether quarterly earnings information has incremental effect on value relevance of annual earnings. Korean firms have been required to disclose quarterly reports since 2000 in order to enhance timeliness of accounting information. Hoping that usefulness of quarterly earnings information has been increasing steadily, we investigate whether quarterly earnings information, in particular, the relative quality of quarterly earnings vis-a-vis annual earnings affects value relevance of annual earnings. And we examine whether the pricing multiples on annual earnings are affected by the magnitude of quarterly earnings increases relative to annual earnings increases. It is thus hypothesized that (i) the quality of quarterly earnings strengthens the pricing multiples on annual earnings and that (ii) the pricing multiples on annual earnings are distinguishable for different magnitudes of quarterly earnings increases relative to annual earnings increases. The sample consists of non-banking firms (1,443 firm-years) listed on the Korean Stock Exchange that report quarterly financial statements over 2002- 2005. We measure the quality of quarterly earnings as (ⅰ) the absolute value of current discretionary accruals that are estimated from modified cross-sectional Jones model for each combination of quarter, year, and industry and (ⅱ) the binary value of whether or not quarterly reports are reviewed by external auditors. Empirical findings support our hypotheses. First, we find that the pricing multiples on annual earnings are greater for firms with higher quality of quarterly earnings that show the lower absolute value of current discretionary accruals and whose quarterly reports are reviewed. Second, we find that annual earnings obtain the greatest pricing multiples for firms of which fourth quarter earnings increases are the largest component in annual earnings increases. These results strengthen evidence of prior research that the quality of earnings enhances value relevance of earnings. This is true because we document that investors consider the quality of quarterly earnings in addition to the quality of annual earnings in equity valuation. The results in this study have important implications. First, as far as we know, this study is the first to examine the effect of the quality of quarterly earnings on value relevance of annual earnings. Second, we examine the usefulness of quarterly earnings information by providing evidence that the quality of quarterly earnings has incremental effect on value relevance beyond the quality of annual earnings. Third, despite of the potential lack of reliability in quarterly earnings that are aggregated over a short period of time, their timeliness tends to enhance value relevance. Finally, this study supports the informational effectiveness of quarterly review and it provides the political implication to policy makers who try to expand quarterly review to enhance usefulness of accounting information in quarterly reports.

서비스업종의 재량적 수익 인식을 이용한 이익조정

지현미(Hyun-Mi Ji),박홍조(Hong-Jo Park) 한국산업경제학회 2015 산업경제연구 Vol.28 No.5

일반적으로 건설업이나 프랜차이즈 거래, 광고 및 운송, 통신, 교육 및 문화서비스 등과 같은 서비스업종의 경우에는 수익인식 과정이 상대적으로 복잡할 뿐만 아니라 그 금액의 추정을 필요로 하는 경우도 많기 때문에 수익인식 시기 및 금액을 자의적으로 조정하여 경영자가 원하는 수준의 이익을 보고하는데 이용할 가능성이 있다. 따라서 본 연구는 매출 등 영업 관련 수익과 해당 매출채권의 직접적인 관련성을 이용한 재량적 수익모형(Discretionary revenue model)을 이용하여 서비스업종에서 불완전한 수익 인식을 통한 보고이익의 자의적인 조정이 더 많이 발생하는지 분석하였다. 2008년부터 2013년까지의 유가증권 및 코스닥시장 상장기업 총 5,855개 기업-년을 대상으로 한 실증분석 결과, 서비스업종에 속한 기업들이 다른 업종에 속하는 기업들에 비해 수익의 인식을 이용한 자의적인 보고이익 조정을 더 많이 하는 것으로 나타났으며, 전체 표본을 유가증권시장과 코스닥시장, 한국채택국제회계기준 적용 이전과 이후로 각각 구분한 추가분석에서도 일관되게 동일한 결과가 나타났다. 본 연구는 매출 등과 직접적인 관련성을 가지는 매출채권 발생액만을 이용하여 비정상적인 매출채권을 산출하는 재량적 수익모형(Discretionary revenue model)을 사용하여 실증분석을 수행함으로써 기존 재량적 발생액 측정치가 가지는 문제점을 보완하였을 뿐만 아니라, 수익인식을 이용한 이익조정의 검증이라고 하는 본 연구의 목적에도 더욱 부합된다. 또한 서비스업종의 이익조정 행태를 직접적으로 검증함으로써 서비스업종에 대한 외부감사 및 회계감리기능의 강화 필요성을 제시하였다. Revenue recognition procedures of service industries are complicated and sometimes needed to estimate to determine revenue amounts or recognition time. Therefore managements of service industries would be easier tempted to manage earnings to meet the target using discretional earnings recognition then other industries. We examined empirically that whether earnings managements in service industries using discretionary sales revenue recognition are occur more seriously then other industries. We performed empirical tests using 5,855 firm-year samples from 2008 to 2013. We used discretional revenue model to measure earnings management for empirical tests. Our results show that earnings management is stronger in service industries then other industries. This finding is stand up to additional examination using divided sub-sample, which is listed companies on KOSPI and KOSDAQ market as well as before and after adoption of K-IFRS. This study used discretional revenue model instead of discretional accrual, and has discrimination in terms of supplementation of measurement error in earnings management. Also, this study could provide practical implication that it needed to strengthen external audit and supervision for sales revenue recognition of service industries.

한국채택국제회계기준(K-IFRS)과 공정가치 회계

지현미(Ji, Hyun-Mi) 계명대학교 산업경영연구소 2012 會計情報리뷰 Vol.- No.17

2011년부터 우리나라에서도 한국채택국제회계기준(K-IFRS)을 적용한 재무제표가 작성?공시된다. 한국채택국제회계기준을 적용한 재무제표는 그 양식과 내용 면에서 과거의 회계기준(K-GAAP)을 적용한 재무제표와 많은 차이가 있다. 특히, 유형?무형자산 및 투자자산 평가 회계처리와 관련하여, 취득원가를 기본원칙으로 하던 과거의 회계기준과 달리 한국채택국제회계기준에서는 공정가치를 선택적으로 적용할 수 있도록 하고 있는 바, 자산 평가 회계처리에 있어서 많은 변화가 예상된다. 따라서 본 연구에서는 유형?무형자산 및 투자자산을 공정가치로 평가함에 따라 재무비율에 미치는 영향 및 외국의 공정가치 평가사례 등을 살펴보고자 한다. 이를 통해 재무제표의 정보의 유용성을 제고하기 위한 공정가치 평가의 신뢰성 확보방안 등을 제시하고자 한다. Financial reporting using International Financial Reporting Standards(IFRS) is to become mandatory for all listed companies beginning in 2011. IFRS requires fair value option in tangible asset, intangible asset, and investment asset. Fair value option increases the validity of earnings in Income Statements and financial rato. In this paper propose the effect of fair value option on financial ratio, abroad cases, and some directions of increasing reliability on fair value option.

원칙중심의 영업손익 회계정보가 가치관련성에 미치는 영향

지현미(Ji, Hyun Mi) 한국국제회계학회 2014 국제회계연구 Vol.0 No.58

한국채택국제회계기준에서 규정하는 바와 같이 영업손익을 재량적으로 정의하고 산출하는 방법은 기업의 사적 효용 추구와 투자자 간의 정보비대칭의 가능성을 높일 수도 있지만, 이와는 반대로 기업마다 영업활동이 서로 다르기 때문에 영업손익 산정에 자율성을 부여함으로써 기업의 경제적 실질을 보다 잘 반영하게 되어 회계정보의 정보적 효과에 있어서 긍정적인 영향을 미칠 수도 있을 것이다. 이러한 배경 하에, 본 연구에서는 한국채택국제회계기준을 적용한 재량적 영업손익과 K-GAAP을 적용한 규범적 영업손익 간에 회계정보의 가치관련성에 차이가 있는지를 실증적으로 검증하였다. 유가증권시장과 코스닥시장에 상장되어 있는 기업 중 금융업에 속하지 않는 2009년부터 2012년 사이의 12월 결산법인 5,941개 기업-년을 대상으로 회계정보의 가치관련성에 차이가 있는지를 Ohlson 모형을 이용하여 분석하였다. 실증분석 결과, 한국채택국제회계기준에서의 재량적 영업손익이 K-GAAP에서의 규범적 영업손익에 비해 영업손익에 대한 회계정보의 가치관련성이 더 큰 것으로 나타났다. 이는 원칙중심의 한국채택국제회계기준이 기업의 경제적 실질을 보다 더 잘 반영한 재무정보를 제공함으로써 회계정보의 유용성이 제고되었다는 점을 검증하였다는데 의의가 있다. Operating income has been considered useful information to assess firms value. The International Financial Reporting Standards (IFRS) do not require for firms to disclose operating income in the financial statements. IFRS makes even no guidance of operating income. Korean International Financial Reporting Standards (K-IFRS) also did not require a disclosure of operating income and any mention. The lack of guidance as to how to compute operating income and no requirement disclosure of operating income caused inconsistency and information asymmetry. But previous Korean Generally Accepted Accounting Principle (K-GAAP) did require a disclosure of operating income and guide detailedly as to how to compute operating income. This paper provides empirical evidence on the relative value relevance of alternative operating income under K-IFRS and definite operating income under previous K-GAAP. This paper empirically analyzes a sample of 5,941 firm-years listed companies in Korean Stock Exchange over 2009-2012. This study results show that alternative operating income under K-IFRS are more value relevant than regular operating income under K-GAAP. The contribution of this study is to find that operating income under principle based K-IFRS provides more useful information.

국내 상호저축은행의 대손충당금을 이용한 자기자본비율 조정

지현미 ( Hyun Mi Ji ),박홍조 ( Hong Jo Park ) 한국회계학회 2006 회계저널 Vol.15 No.특별

본 연구는 상호저축은행의 경영자가 대손충당금을 이용하여 위험가중자산에 대한 자기자본비율을 자의적으로 조정하는지 검증하였다. 세부적으로는 조정 전 자기자본비율이 전기에 감독당국에 보고했던 수준보다 감소하는 경우 자기자본비율을 조정할 유인이 있다고 보고, 이 경우 그 조정 수단으로 대손충당금을 이용하는지 검증하였다. 추가적으로 조정 전 자기자본비율이 기준 자기자본비율인 5%에 미달하는 경우에도 대손충당금을 이용한 자기자본비율 조정행위가 나타나는지에 대해서도 함께 분석하였다. 본 연구의 표본은 2002년에서 2005년 동안 금융감독원의 감독대상이 되는 443개의 상호저축은행 기업-년으로 구성되었다. 실증분석 결과, 조정 전 자기자본비율이 목표했던 수준에 미달하는 정도가 클수록 대손충당금 설정율이 더 많이 감소하는 것으로 나타나, 우리나라 상호저축은행들의 경우 자기자본비율을 관리하기 위해 대손충당금을 조정하고 있음을 입증하였다. 즉, 전기에 비해 자기자본비율이 감소하는 상황에 직면하거나 또는 기준 자기자본비율인 5%에 미달하는 상황이 예상되는 경우, 대손충당금을 과소 계상하는 방법을 이용하여 자기자본비율을 상향조정하고 있음을 알 수 있었다. 그리고 이 같은 조정행위는 조정 전 자기자본비율이 목표수준에 미달되는 정도가 클수록 강해지는 것으로 나타났다. 본 연구의 결과는 감독당국이 상호저축은행을 감독 및 검사할 경우, 대손충당금을 이용한 자기자본비율 상향조정의 가능성을 충분히 감안하여 철저한 감독 및 검사를 해야 한다는 점을 시사한다. 또한 당해 상호저축은행을 회계 감사하는 외부 감사인도 대손충당금을 이용한 자기자본비율 조정 가능성을 염두에 두고 대손충당금에 대한 감사범위의 결정이나 감사증거 수집 등에 신중을 기해야 한다는 것을 시사한다. This study provides evidence that saving banks manage capital ratio using loan loss provisions to avoid capital ratio decrease compared with last year. We expect that loan loss provisions provide a good opportunity to meet capital ratio target, and involve the complexity and discretion necessary for information asymmetry to persist. Thus, loan loss provisions are powerful settings to examine capital ratio management among a wide range of savings banks. Considering this background, we hypothesize that changes in loan loss provisions are related to whether firms miss their reported capital ratio of the previous year. We also examine the possibility of capital ratio management through loan loss provisions depending on the amount to be managed. The sample consists of saving banks(443 firm-years) supervised by Financial Supervisor Services that report financial statements over 2002-2005. Consistent with our expectation, we find that savings banks decrease the loan loss provision ratio over outstanding loans to meet the previous year`s reported capital ratio and 5% of regulatory capital ratio. We also find that managers incentives to manage capital ratio are stronger when the gaps to be managed are bigger. These results provide an implication on making the supervisory decision to the regulatory body and on auditing saving banks to the external auditors.

품질관리감리가 회계정보의 가치관련성에 미치는 영향

지현미(Hyun-Mi Ji) 충남대학교 경영경제연구소 2015 경영경제연구 Vol.37 No.3

본 연구는 품질관리감리의 수행주체와 회계정보의 가치관련성 사이의 체계적인 관련성을 실증적으로 검증하고자 한다. 실증분석은 2004년부터 2009년까지 금융업종을 제외한 12월 결산 유가증권시장 상장법인 중 116개 소형회계법인으로부터 회계감사를 받는 기업 889개 기업-년을 표본으로 하여 수행하였다. 실증분석 결과, 감사인이 공적규제기관의 품질관리감리를 받는 경우 자율규제기관의 품질관리감리를 받는 것에 비해 기업의 주당순이익에 대한 주가배수가 더 크게 나타났다. 이는 공적규제기관의 사전적 품질관리감리가 기업과 외부투자자들 사이의 정보불균형 해소 및 신뢰도 향상에 기여함으로써 기업이 공시하는 회계정보가 기업가치에 상대적으로 크게 반영되고 있음을 보여주는 결과이다. 본 연구는 사전적 회계감독제도인 품질관리감리가 실질적인 감독의 효율성을 제고하고 있다는 점을 시사하고 있다. In Korea, the Financial Supervisory Service (FSS) and Korean Institute of Certified Public Accountants (KICPA) perform supervisory activities for accounting firms. These supervisory activities for accounting firms shall improve the audit quality. This study examines whether the market assigns differential credibility to accounting information based on the auditor’s quality control system. This paper empirically analyzes a sample of 889 firm-years listed companies which receive audit from 116 non-big accounting firms in the Korean Stock Exchange over 2004-2009. If a firm receives audits from a non-Big4 auditor supervised by the FSS, the value relevance of earnings per share is higher than that of a firm that receives audits from a non-Big4 auditor supervised by the KICPA. The contribution of this study is to empirically find that FSS supervisory activities improve the value relevance of accounting information.

재무회계 분야의 연구 동향

지현미(Ji, Hyun-Mi) 계명대학교 산학연구소 2010 계명대학교 산업경영연구소 단행본 Vol.- No.-

This paper is solely dedicated to the review of major trends in financial accounting research in Korea and overseas over the past 10 years. Auditing research also have been reviewed because they are related to financial accounting research. This paper is expected to be of assistance to those in the emerging research generation who may have difficulty in getting acquainted with the vast amount of previous financial accounting and auditing research. Also, this study provides practical issue to auditor and can be useful when market investors evaluate the reliability and transparency of the accounting information. The insights gleaned from this paper can be helpful when regulatory authorities establish policies on accounting and auditing practice.

연결재무제표 외부감사 시 타감사인 활용이 연결이익조정에 미치는 영향

지현미(Hyunmi Ji),박홍조(Hongjo Park),정태범(Taebeom Jeong) 한국산업경영학회 2010 한국산업경영학회 발표논문집 Vol.2010 No.2

우리나라는 세계적인 회계기준 단일화 추세에 부응하기 위하여 2007년 3월에 국제회계기준 도입을 위한 로드맵을 발표하고 2011년부터 국제회계기준을 전면 도입하기로 하였다. 한국채택국제회계기준에 따르면, 연결재무제표가 기본 재무제표로 되기 때문에 종전에 비해 연결재무제표의 역할이 한층 강화된다. 하지만 지배회사 외부감사인이 연결재무제표를 감사 할 때 종속회사 재무제표에 대해서는 타감사인의 감사 결과를 활용하는 것이 일반적인데, 만일 이 같은 타감사인의 활용이 연결재무제표의 정보적 신뢰성을 저해하는 요인으로 작용한다면 연결재무제표를 기본 재무제표로 하는 국제회계기준 도입의 취지가 상당부분 훼손될 수 있다. 이에 따라 본 연구에서는 연결재무제표를 감사하는 지배회사의 감사인이 종속회사의 재무제표를 감사한 타감사인의 감사의견을 얼마나 활용하는지 살펴보고, 그 활용정도와 자의적인 연결이익조정간의 관계를 검증해 보았다. 또한 이러한 검증 결과를 토대로 종속회사 재무제표에 대한 타감사인의 감사결과 활용에 대한 적절한 방향을 제시하고자 하였다. 연결재무제표에 대한 외부감사 시 지배회사 외부감사인의 타감사인 활용정도는 연결감사 보고서에 공시되는 자료를 이용하여, 연결감사보고서에 기재된 자산기준 타감사인 활용비율로 측정하였다. 연결이익조정의 측정치는 Kothari et al.(2005)의 모형을 기초로 연도별-산업별 횡단면 분석모형을 통해 추정한 재량적 발생액을 사용하였다. 또한 본 연구의 표본은 유가증권시장에 상장되어 있으면서 연결재무제표를 작성.공시하는 지배회사 중 금융업에 속하지 않는 2001년부터 2006년 사이의 12월 결산법인 860개 기업-년으로 구성되었다. 실증분석 결과, 연결재무제표에서 지배회사 감사인의 타감사인 활용정도가 높을수록 연결재무제표의 재량적 발생액이 증가하는 것으로 나타났다. 이러한 결과는 지배회사의 외부감사인이 연결재무제표를 감사하는 과정에서 그 종속회사의 재무제표에 대한 타감사인 활용정도가 클수록 연결이익조정도 함께 더 커지므로, 타감사인의 활용이 연결재무제표의 신뢰성을 저해하는 요인으로 작용한다고 해석할 수 있다. 본 연구의 공헌점은 국제회계기준 도입에 따라 연결재무제표가 기본 재무제표로 되는 상황에서 연결실체 내에서 타감사인 활용정도가 높을수록 연결이익조정이 더 많아진다는 것을 실증적으로 검증하였다는 점이다. 따라서 연결실체 내의 지배회사와 종속회사가 동일한 감사인을 선임하도록 하는 규정을 제도화해야 하는지에 대한 정책적 시사점을 제공할 수 있으리라 기대된다. As adoption K-IFRS, consolidated financial statements will be main financial reporting tools and the importance of these statements will be enhanced dramatically. Principal auditors of consolidated financial statements generally use the work of another auditor for subsidiaries. However this audit procedure for practical convenience can impair transparency and reliability of consolidated financial statements. It is because the difference of external auditors between parents and subsidiaries would be chance of discretional earnings management. We examine empirically the effect of using the work of another auditor on earnings management of consolidated financial statements. Therefore, we hypothesize that the more principal auditors of parents companies rely on the work of another auditor, the more will the firm manage their reported income of consolidated financial statements. We have performed empirical tests using 860 firm-year sample firms with consolidated financial statements from year 2001 to 2006. Our results show that parents firms using more the work of another auditor made more upward reported income managements. The results of our study imply that excessive reliance on the work of another auditor can impair the transparency and reliability of consolidated financial reporting. Therefore, regular authority should consider making subsidiaries assign same external auditors with parents companies. This study contributes to earnings management researches in that it provides empirical evidence that using the work of another auditor can be chance for upward reported earnings management in consolidated financial statements.

사회진출용 회계교육 수요에 대한 현황 분석

지현미(Ji Hyun Mi) 啓明大學校 産業經營硏究所 2011 會計情報리뷰 Vol.- No.16

회계학은 대표적인 실용학문이며, 실무적으로 광범위한 분야에서 필요로 하고 있다. 회계학의 학문적 특성상 다양한 기업에서의 광범위한 수요가 존재하므로 전공에 관계없이 회계교육을 받은 학생의 경우 효과적이고 실직적인 사회진출과 취업기회를 가질 수 있을 것이다. 산업계에서 요구하는 실무형 인재가 되기 위해서는 우선적으로 기업 경영의 일반적인 내용을 이해하고 이에 대처하는 능력을 배양하여야 한다. 이를 위해서는 기업의 재무상태와 경영성과를 나타내는 재무제표를 읽고 이해하며, 이를 해석하는 능력이 전제되어야 하기 때문에 이러한 능력을 제고하기 위해서는 대학 내에서 기초적인 회계교육이 수반되어야 한다. 즉 회계교육은 사회진출용 기초 교양과목이라 할 수 있다. 이러한 배경 하에 본 연구에서는 기업과 학생을 대상으로 회계교육에 대한 수요 현황을 분석하였다. 조사대상자는 기업의 경우 전국 소재 53개 기업의 인사 담당자 등을 대상으로 하였으며, 학생의 경우 지방 소재 K대학교의 15개 단과대학에서 재학생의 약10%에 해당하는 1,968명의 학생을 대상으로 하였다. 설문조사 결과, 기업과 학생 모두 실용적인 교양과목으로서의 회계교육의 필요성을 인지하고 있으며, 회계교육이 취업 시, 취업 이후, 그리고 취업 이외의 일반적인 경제 활동을 이해하고 영위하는데도 반드시 필요한 사회진출용 교양과목이라는 답변을 하였다. 본 연구의 시사점은 다음과 같다. 기업과 학생을 대상으로 하는 설문조사 결과를 바탕으로 회계교육에 대한 기업과 학생의 요구 수준을 전략적으로 연계하여 대학 내에서 회계교육을 확대 실시함으로써 교육의 수요자인 산업계와 학생을 위한 맞춤형 교육프로그램을 설계, 운영할 것을 제시하고자 한다. Accounting is very practical study and is needed various industries and entities. The demand for practical accounting education is increasing regardless of major courses due to effectiveness and usefulness in getting a job. It is very important ability to understand financial statements including financial position and performance of business and analyze financial statements to do economic decision making. To increase these ability, practical accounting education is basic course in the university general education course. This paper surveys the demand for practical accounting education in the subjects for general education course. The subject consists of 53 firms(in the whole country) and 1,968 students(enrolled K university students including 15 colleges in local area). The firms and students all put a premium on practical accounting education to getting a job and becoming a working member of society. This survey research attempts to make a suggestion to educator by presenting the results of a questionnaire analysis which prove that the efficient education curriculum including practical accounting course is necessary for many firms and many students.